Лёгкость движения

Материал из Википедии — свободной энциклопедии
Перейти к: навигация, поиск

Лёгкость движения[1] (Индикатор лёгкости движения Армса[2][3]; EMV от англ. Arms’ Ease of Movement Value[4]) — технический индикатор призванный продемонстрировать, насколько легко изменяется рыночная цена инструмента, связывая соотношения изменений цен и объём торгов[1][2]. Индикатор лёгкости движения разработал Ричард У. Армс мл. (англ. Richard W. Arms, Jr.)[1][2].

Методика построения[править | править вики-текст]

Индикатор лёгкости движения Армса является соотношением движения средней точки[5] (англ. midpoint move) относительно предыдущего периода к частному от объёма и полной величины текущего бара[1][2]:

\textit{EMV}_{t} = \frac{\frac{\textit{high}_{t} + \textit{low}_{t}}{2} - \frac{\textit{high}_{t-1} + \textit{low}_{t-1}}{2}}{\frac{\textit{volume}_{t}}{\textit{high}_{t} - \textit{low}_{t}}},

где \textit{EMV}_{t} — значение индикатора EMV в рассматриваемый период; \textit{high}_{t}, \textit{low}_{t}, \textit{volume}_{t} — соответственно, максимальная, минимальная цены и объём текущего периода; \textit{high}_{t-1},  \textit{low}_{t-1} — максимальная и минимальные цены предыдущего периода.

Для практического анализа принято использовать не саму линию индикатора, а его скользящую среднюю. В частности, для краткосрочного анализа рекомендуется 4-дневная экспоненциальная скользящая средняя[2].

Торговая стратегия[править | править вики-текст]

Из методики построения следует, что индикатор лёгкости движения принимает высокие значения, когда цены растут при минимальном объёме и низкие, когда цены падают при малом объёме[1]. Нахождение значений индикатора около нуля свидетельствуют о значительных объёмах и/или неподвижность цены[1]. Исходя из этого аналитики рекомендуют[2]:

  • Покупать (открывать длинные позиции, закрывать короткие), когда скользящая средняя EMV поднимается выше нуля.
  • Продавать (закрывать длинные, открывать короткие позиции), когда скользящая средняя EMV опускается ниже нуля.

Связь с другими индикаторами[править | править вики-текст]

Ричард У. Армс мл. является также автором Индекса Армса (TRIN).

Примечания[править | править вики-текст]

  1. 1 2 3 4 5 6 Стивен Б. Акелис Лёгкость движения (Ease of Movement) // Технический анализ от А до Я. Полный набор инструментов торговли… от «Абсолютного индекса ширины» до «Японских свечей» = Technical Analysis from A to Z: Covers Every Trading Tool... from the Absolute Breadth Index to the Zig Zag / Пер. с англ. М. Волкова, А. Лебедева. — М.: Диаграмма, 1999. — С. 108—109. — 376 с. — ISBN 978-5-902537-13-7, 5-900082-05-09, ГРНТИ 06.73, ББК 65.526
  2. 1 2 3 4 5 6 Роберт Колби Энциклопедия технических индикаторов рынка = The Encyclopedia of Technical Market Indicators. — М.: «Альпина Паблишер», 2011. — 840 с. — ISBN 978-5-9614-1443-1
  3. Встречается также названия: Индикатор лёгкости движения, Свобода движения, Индикатор свободы движения, Индикатор EMV.
  4. Чаще: англ. Ease of Movement.
  5. Также: смещение средней точки.