Индекс товарного канала

Материал из Википедии — свободной энциклопедии
Перейти к: навигация, поиск
Индекс товарного канала построенный по 14 периодам.

Индекс товарного канала (англ. commodity channel index, англ. CCI) — технический индикатор, основанный на анализе текущего изменения отклонения цены от её среднего значения за определённый период и среднестатистического абсолютного значения этого параметра[1][2][3][4][5]. Несмотря на название, данный индикатор применим к любым финансовым рынкам[1][2]. Разработчиком CCI является Дональд Ламберт (англ. Donald Lambert)[2], который впервые опубликовал статью о нём в октябре 1980 года в журнале Commodities (ранее Futures) (англ.)русск.[1].

Гипотеза[править | править вики-текст]

Предполагается, что в если цена отклоняется от своей скользящей средней на интервал, больший чем обычный для рассматриваемого периода, то происходит изменение тренда[1][2][3][4][5].

Методика построения[править | править вики-текст]

Типичная цена[править | править вики-текст]

В качестве ключевого ценового показателя для своего индикатора Дональд Ламберт вводит понятие типичная цена (англ. typical price), которая вычисляется по следующей формуле[2]:

\text{Typical Price}_t = p_t = \frac{high_t + low_t + close_t}{3},

где \text{Typical Price}_t (в дальнейшем p_t) — типичная цена, high_t — максимальная цена, low_t — минимальная цена, close_t — цена закрытия рассматриваемого периода t.

Например, для торгового дня в котором максимальная цена равнялась 1,2200, минимальная была равна 1,2080, а закрытие произошло на уровне 1,2150, типичная цена равна:

p_t = \frac{1,2200 + 1,2080 + 1,2150}{3} = 1,2143.

Вычисление CCI[править | править вики-текст]

Индекс торгового канала рассчитывается как приведённое отношение текущего отклонения типичной цены от её простого скользящего среднего к среднему абсолютному отклонению этой величины[1][2][3]:

CCI_t = \frac{1}{0,015} \cdot \frac{p_t - \textit{SMA}_n(p_t)}{\textit{MAD}_n(p_t)},

где CCI_t — значение индекса товарного канала, \frac{1}{0,015} — коэффициент приведения, p_t — типичная цена, SMA_n(p_t) — простое скользящее среднее типичной цены, MAD_n(p_t) — среднее абсолютное отклонение типичной цены от её скользящей средней за период n.

Коэффициент приведения носит косметический характер и призван уложить \frac{2}{3} значений абсолютного отклонения в промежуток [-100, 100]:

\frac{1}{0,015} = 100 \cdot \frac{2}{3}.

Простое скользящее среднее типичной цены является средним арифметическим этой цены за n периодов:

\textit{SMA}_n(p_t) = \frac{1}{n}\sum_{i=0}^{n-1} p_{t-i}.

Среднее абсолютное отклонение, является средним арифметическим абсолютного отклонения типичной цены от её скользящей средней за n периодов:

\textit{MAD}_n(p_t) = \frac{1}{n}\sum_{i=0}^{n-1} |p_{t-i} - SMA_n(p_{t-i})|.

Торговые стратегии[править | править вики-текст]

Классической считается стратегия, при которой сделки происходят в случаях, когда CCI поднимается выше 100 или опускается ниже −100[1][2][3][4]. То есть:

  • Для длинных позиций:
    • Покупать, когда CCI поднимается выше 100.
    • Продавать, когда CCI опускается ниже 100.
  • Для коротких позиций:
    • Продавать (коротко), когда CCI опустится ниже −100.
    • Покупать (коротко), когда CCI поднимется выше −100.

Некоторые авторы[2] рекомендуют в качестве сигнальной линии использовать нулевое значение, называя подобную стратегию индикатором Zero CCI, то есть:

  • Покупать (открывать длинную, закрывать короткую позицию), когда CCI поднимается выше нуля.
  • Продавать (закрывать длинную, открывать короткую позицию), когда CCI опустится ниже нуля.

Примечания[править | править вики-текст]

  1. 1 2 3 4 5 6 Стивен Б. Акелис Товарного канала индекс (Commodity Channel Index) // Технический анализ от А до Я. Полный набор инструментов торговли… от «Абсолютного индекса ширины» до «Японских свечей» = Technical Analysis from A to Z: Covers Every Trading Tool... from the Absolute Breadth Index to the Zig Zag / Пер. с англ. М. Волкова, А. Лебедева. — М.: Диаграмма, 1999. — С. 233—234. — 376 с. — ISBN 978-5-902537-13-7, 5-900082-05-09, ГРНТИ 06.73, ББК 65.526
  2. 1 2 3 4 5 6 7 8 Колби Роберт. Энциклопедия технических индикаторов рынка. — 2-е изд. — М.: «Альпина Бизнес Букс», 2004. — 837 с. — ISBN 5-9614-0031-X.
  3. 1 2 3 4 Commodity Channel Index (CCI) (англ.) // Stockcharts.com.
  4. 1 2 3 Trading Indicator Glossary (англ.) // AsiaPacFinance.com.
  5. 1 2 Commodity channel index (англ.) // Investopedia.